20111008 - 量能退縮觀望盤整待突破

[20111007] 加權指數收盤: 7212; 現貨三大法人餘額: 15120.46億; 現貨外資餘額: 14711.62億; 現貨投信餘額: -253.62億; 現貨自營商餘額: 662.47億; 期現金額三大法人: -3891.59億; 期現金額外資:-3513.36億; 期現金額投信:183.51億; 期現金額自營商-561.73億; 融資餘額: 2284.03億; 融券餘額: 622,247張; 券資張數比: 0.04690; [加權指數比對日期] 箱頂7225@20110930, 箱底7228@20110914, 箱底7213@20100206 [20110930] based on 20111007 現貨三法: 15,208.62 (+88.16); 外資: 14,791.63 (+80.01); 投信: -256.09 (+0.53); 自營商: 673.08 (+5.61) 期現三法: -3,795.29 (+96.3); 外資: -3398.80 (+114.56); 投信: 175.81 (-7.7); 自營商: -572.30 (-10.57) 融資: 2,300.03 (+16); 融券: 694,093 (+71,846, +11,55%); 券資比: 0.05213 (+0.00523, +11.15%) [20110914] based on 20111007 現貨三法: 15,425.58 (+305.12); 外資: 15,054.96 (+343.34); 投信: -302.78 (-49.16); 自營商: 673.80 (+11.33); 期現三法: -3663.62 (+227.97); 外資: -3172.76 (+340.6); 投信: 138.35 (-45.16); 自營商: -629.21 (+33.26) 融資: 2,337.34 (+53.31); 融券: 658,797(+36,550, +5.87%); 券資比: 0.04918 (+0.00228, +4.86%) [20100206] based on 20111007 現貨三法: 15,693.33 (+572.87); 外資: 14,631.72 (-79.9); 投信: 152.80 (+406.42); 自營商: 908.81 (+246.34) 期現三法: N.A. 融資: 2,510.68 (+226.65); 融券: 551,797 (-70,450, +11.32%); 券資比: 0.0377 (-0.0092, -19.62%) [結論] 1. 短期三大法人減碼, 外資主導減碼, 但投信與自營商隨盤勢加碼,資減籌碼穩定,券減軋空力道退場 2. 中期三大法人減碼,外資主導減碼,自營商隨盤勢減碼,投信逆勢加碼,資減籌碼穩定,券減軋空力道退場 3. 長期三大法人水位偏低,外資偏高,投信與自營商主導偏低,資減籌碼穩定,券減軋空力道退場 4. 短中期外資逢高調節, 但長期外資水位偏高, 不至於短線任性壓低指數讓自己套牢,亦不至於急拉指數墊高將來的成本 5. 短中期投信仍逢低接逢高出箱型操作,長期則水位偏低,有逢進貨的本錢 6. 自營商則與外資同步 7. 短中期融資水位續降,長期約當指數則有大約多出10%的資金可進場 8. 短期融券劇降,有風險意識不易軋空,中期融券亦降軋空能量減弱,長期融券水位偏高有軋空本錢